Mark Mahaney inicia un objetivo de precio optimista de $860 para Meta, citando el éxito de Muse AI, incluso cuando la compañía lidia con un gasto masivo en infraestructura y márgenes comprimidos.
Mahaney's $860 price target and 30% growth outlook drive bullish sentiment despite a weak Q2 earnings report.
Meta and BlackRock are jointly developing a 1GW data center in El Paso, signaling capital partnership.
Mahaney cites Google's historical re-rating from 15x to 30x earnings as a comparable for Meta.
El analista de Evercore ISI, Mark Mahaney, ha designado a Meta Platforms como su elección principal, emitiendo un objetivo de precio de $860 basado en el potencial del asistente Muse AI. A pesar de un colapso del 91% en el flujo de caja libre del Q2 y el aumento de los gastos de capital, Mahaney proyecta un crecimiento del 30%, confiando en una tasa de conversión de suscripción del 1% entre los 3.6 mil millones de usuarios de Meta para impulsar los ingresos a largo plazo.
El flujo de caja libre de Meta se ha visto afectado por un aumento masivo en los gastos de capital, que aumentaron un 82% en el Q2 mientras la compañía invierte fuertemente en infraestructura de IA, incluidos nuevos centros de datos.
Muse AI se considera un catalizador clave de crecimiento, habiendo impulsado ya un aumento del 60% en las interacciones diarias. Los analistas creen que proporciona múltiples palancas de monetización, incluyendo publicidad, suscripciones e ingresos por transacciones.